📍 Sektör: İmalat / Kırtasiye ve Yazım Gereçleri
🏭 Kuruluş Yılı: 1969
📈 BIST Pazar: Ana Pazar
💰 Halka Arz Tarihi: 1996
💵 Güncel Hisse Fiyatı (5 Haziran 2025): 30,78 TL
📊 52 Haftalık Fiyat Aralığı: 26,00 TL – 58,65 TL
📈 Piyasa Değeri: 7,99 Milyar TL
📦 Ödenmiş Sermaye: 259,88 Milyon TL
📈 Halka Açıklık Oranı: %27,60
💸 Temettü: 0,58 TL (2025)
🧭 Genel Merkez: Ümraniye, İstanbul
🔍 Web: adel.com.tr
Adel Kalemcilik, Türkiye’nin önde gelen kırtasiye ve yazım gereçleri üreticilerinden biridir. Faber-Castell markasıyla bilinen şirket, geniş ürün yelpazesiyle eğitim ve ofis sektörlerine hizmet vermektedir. 1969 yılında kurulan Adel, uzun yıllardır sektördeki deneyimiyle dikkat çekmektedir.
Yatırım Yapmak İçin 3 Gerekçe
- Sektörel Liderlik: Adel, Türkiye kırtasiye pazarında güçlü bir marka bilinirliğine ve yaygın dağıtım ağına sahiptir.
- Temettü Geleneği: Şirket, düzenli olarak temettü ödemesi yapmaktadır. 2025 yılında hisse başına 0,58 TL temettü dağıtılmıştır.
- Marka Gücü: Faber-Castell gibi güçlü markalarla iş birliği, şirketin ürün kalitesi ve pazar payını artırmaktadır.
Uzak Durmak İçin 3 Gerekçe
- Zarar Açıklaması: 2025 yılının ilk çeyreğinde şirket, -200,73 Milyon TL net zarar açıklamıştır, bu da kârlılık konusunda soru işaretleri yaratmaktadır.
- Yüksek PD/DD Oranı: 5,75 seviyesindeki PD/DD oranı, hisse senedinin defter değerine göre yüksek fiyatlandığını göstermektedir.
- Hisse Volatilitesi: Hisse fiyatı, son yıllarda dalgalı bir seyir izlemiş ve yatırımcılar için belirsizlik yaratmıştır.
Ne Zaman İlgi Artar?
- Eğitim Sektöründeki Canlanma: Okul sezonlarının başlaması ve eğitim sektöründeki hareketlilik, şirketin satışlarını olumlu etkileyebilir.
- Yenilikçi Ürün Geliştirme: Ar-Ge çalışmalarıyla yeni ürünlerin piyasaya sürülmesi, şirketin rekabet gücünü artırabilir.
- Maliyet Kontrolü: Üretim maliyetlerinin düşürülmesi ve brüt kâr marjının iyileştirilmesi, yatırımcı güvenini artırabilir.
Teknik Özet
📊 Teknik Özet
| Gösterge | Değer / Yorum |
|---|---|
| 💵 Fiyat | ~145,00 TL |
| 📈 Beta | ~0,72 – düşük riskli |
| 📘 Volatilite | Günlük ~%1,8 – düşük oynaklık |
| 📊 52 Haftalık Bant | 102,10 – 178,50 TL |
| 🔻 Destek Noktası | ~132,00 TL |
| 🔺 Direnç Noktası | ~158,20 TL |
| 📈 Teknik Görünüm | Dengeli yükseliş trendinde; 150 üzeri kalıcılık arıyor |
📌 Özet
ADEL, çocuklardan kurumsal ofislere kadar geniş bir müşteri skalasına hitap eden güçlü bir marka.
Yatırımcısına yüksek momentum değil, istikrarlı bir gelir ve sağlam duruş sunar.
Mevsimsellikten etkilenmesi risk gibi görünse de doğru zamanlama ile bu avantaj olabilir.
Defansif yatırımcılara uygun, uzun vadeli saklamalık bir hisse.
🔵🔴 Yatırımcı Tipi Önerisi
🔵 Temettü odaklı, istikrarlı nakit akışı arayan yatırımcılar için uygun.
🔴 Yüksek hızlı büyüme ve agresif kazanç arayanlar için yavaş kalabilir.